ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษเตือน: วิกฤตการเงินรอบต่อไปอาจถูกกระตุ้นโดยเครดิตองค์กร!

 

 

ฟอเร็กซ์ FXCG: ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษได้เตือนว่าความเสี่ยงในภาคอสังหาริมทรัพย์ทั่วโลกกําลังเป็นภัยคุกคามต่อเสถียรภาพทางการเงิน

 

คณะกรรมการนโยบายการเงินของธนาคารแห่งประเทศอังกฤษกล่าวเมื่อวันพุธว่าราคาอสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์อาจลดลงอีกทําให้ผู้ให้กู้ได้รับความเดือดร้อน มีความเสี่ยงด้านลบที่สําคัญต่อตลาดอสังหาริมทรัพย์ในเอเชียและอาจก่อให้เกิดความเสี่ยงต่อตลาดการเงินโลก

 

สิ่งที่น่ากังวลเป็นพิเศษคือจํานวนหนี้อสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์ที่ถือครองอยู่นอกภาคการธนาคาร เนื่องจากหน่วยงานกํากับดูแลมีความรู้เกี่ยวกับหนี้ดังกล่าวค่อนข้างน้อย นอกจากนี้ ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษยังให้ความสําคัญกับความเสี่ยงในภาคเอกชน โดยให้เหตุผลว่าความซับซ้อนและความเชื่อมโยงระหว่างกันของภาคส่วนทําให้ยากต่อการประเมินความเสี่ยงด้านเสถียรภาพทางการเงิน

 

ตามรายงานการประชุมเมื่อวันที่ 13 มีนาคม ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษระบุว่า "ความเสี่ยงทั่วโลกยังคงมีนัยสําคัญและเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง" อย่างไรก็ตาม การประเมินมูลค่าสินทรัพย์ทั่วโลกยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง ซึ่งจะเพิ่ม "ความเสี่ยงของการปรับฐานอย่างรวดเร็วของราคาในสินทรัพย์ทุกประเภท"

 

การระบาดใหญ่ได้นําเข้าสู่ยุคใหม่ของการทํางานทางไกล ซึ่งลดอัตราการเข้าพักในสํานักงาน ในขณะเดียวกันอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นในประเทศเศรษฐกิจหลักหลายแห่งของโลกก็ทําให้มูลค่าอสังหาริมทรัพย์ทั่วโลกอ่อนแอลงทําให้เกิดความกังวลว่าเจ้าของบ้านอสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์อาจไม่สามารถชําระคืนจํานองได้ทันเวลา

 

ในการตอบสนองผู้ให้กู้ทั่วโลกได้จัดทําข้อกําหนดเพิ่มเติมสําหรับเงินกู้ที่ออกให้กับเจ้าของทรัพย์สิน ธนาคารกลางยุโรปส่งสัญญาณเมื่อเดือนที่แล้วว่าธนาคารอาจเผชิญกับความต้องการเงินทุนที่สูงขึ้นหากพวกเขาไม่จัดการกับความเสี่ยงที่เกิดจากความเสี่ยงด้านอสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์อย่างเพียงพอ

 

จากการสํารวจของ Bayes Business School ในเดือนตุลาคมปีที่แล้ว อัตราการผิดนัดชําระหนี้โดยรวมของหนี้อสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์ในสหราชอาณาจักรสูงถึง 4% ในช่วงครึ่งแรกของปี 2023 เพิ่มขึ้นจาก 3% ณ สิ้นปี 2022 แม้ว่าหนี้คงค้างทั้งหมดยังคงทรงตัว

 

เกี่ยวกับตลาดสินเชื่อที่อยู่อาศัยของสหราชอาณาจักรเจ้าหน้าที่ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษในวันพุธเตือนถึงแนวโน้มใหม่ - การเพิ่มขึ้นของสัญญาจํานองระยะยาวซึ่งช่วยลดข้อ จํากัด ด้านความสามารถในการจ่ายสําหรับผู้กู้จํานวนมาก ในไตรมาสล่าสุดเกือบครึ่งหนึ่งของการจํานองทั้งหมดมีระยะเวลา 30 ปีขึ้นไป

 

ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษกล่าวว่า "การครบกําหนดจํานองที่นานขึ้นหมายความว่ามีความเสี่ยงสูงที่หนี้จะครบกําหนดถูกผลักไปสู่วัยชรา" โดยสังเกตว่า 40% ของผู้กู้รายใหม่ในไตรมาสสุดท้ายจะสิ้นสุดเงินกู้เกินอายุเกษียณที่กําหนดในปัจจุบันของสหราชอาณาจักร เงื่อนไขการจํานองที่ยาวขึ้นยังช่วยให้ผู้ซื้อบ้านสามารถกู้ยืมเงินได้มากขึ้นเพิ่มเลเวอเรจและลดความยืดหยุ่นทางการเงินของผู้กู้เมื่อเผชิญกับแรงกระแทกในอนาคต

 

โดยรวมแล้ว แนวโน้มสถานการณ์ทางการเงินของครัวเรือนในสหราชอาณาจักร "ดีขึ้น" โดยได้รับแรงหนุนจากการเติบโตของรายได้ที่แข็งแกร่งและอัตราดอกเบี้ยที่เจียมเนื้อเจียมตัวมากขึ้น นอกจากนี้ ธนาคารกล่าวว่าจะรักษากันชนเงินกองทุนตามวัฏจักรของธนาคารไว้ที่ 2%

 

สําหรับภาคเอกชนเจ้าหน้าที่ได้กล่าวถึงความสําคัญในการจัดหาเงินทุนให้กับเศรษฐกิจที่แท้จริงของสหราชอาณาจักร อย่างไรก็ตาม ภาคส่วนนี้กําลังเผชิญกับความท้าทายเนื่องจากอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น และการผิดนัดชําระหนี้เงินกู้ที่มีเลเวอเรจกําลังเพิ่มขึ้น

 

ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษกล่าวว่าบริษัทเอกชนที่ได้รับการสนับสนุนจากภาคเอกชนบางแห่งได้หันไปหาบริษัทต่างๆ เช่น "